Анализ хозяйственной деятельности на примере ООО

|Статьи |1999 |2000 |2001 |

|Дебиторская задолженность |39,8 |61,3 |182,6 |

|Деб. зад-ть за товары, |2,3 |0,9 |164,2 |

|Прочие дебиторы в т.ч. |37,5 |60,4 |18,4 |

|Зад-ть за персоналом по |37,5 |28,3 |- |

|Зад-ть за подотчетными |- |32,1 |18,4 |

|Кредиторская задолженность |421,5 |209 |229,7 |

|Кред. Зад-ть за товары, |366,3 |29,7 |93 |

|Зад-ть перед персоналом |33,5 |32,3 |43,6 |

|Зад-ть перед внебюджетными |3,9 |18,4 |16,8 |

|Зад-ть перед бюджетом |1,5 |- |- |

|Переплата за подотчетными |13,4 |- |- |

Анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности

Таблица 20

| | |2000 |2001 |

|Показатели |1999 | | |

| | | |1999 | |2000 |

|Оборачиваемость деб. |115,3 |101,62 |-13,68 |28,42 |-73,2 |

|Период погашения деб. |3,12 |3,54 |0,42 |12,67 |9,13 |

|Доля деб. Зад-ти в |0,06 |0,09 |0,03 |0,19 |0,1 |

|Отношение средней |0,01 |0,01 |- |0,04 |0,03 |

|Оборачиваемость |10,88 |29,81 |18,93 |22,68 |-7,12 |

|Период погашения деб. |33,09 |12,08 |-21,01 |15,86 |3,78 |

Величина дебиторской задолженности на конец 1999 года составила 39,8

тысяч рублей, на 2000 год – 61,3 тысяч рублей, на 2001 год – 182,6 тысяч

рублей. Просроченной задолженности нет. Как видно из таблицы 20 состояние

расчетов с клиентами ухудшилось. Если в 1999 году они составляли 3,12 дней,

то в 2000 на 0,42 дня больше, а в 2001 году ещё на 9,13 дней больше, что в

конечном итоге составило 12,67 дней.

Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов

возросла. Если в 1999 году она составляла 0,06%, то в 2000 году увеличилась

на 0,03%, а в 2001 году ещё увеличилась на 0,1%, что составило 0,19%.

Следовательно снизилась ликвидность текущих активов, что свидетельствует об

ухудшении финансового положения ООО «ТИСТ».

Анализ дебиторской задолженности необходимо дополнить анализом

кредиторской задолженности. Методика анализа кредиторской задолженности

аналогична методике анализа дебиторской задолженности. Анализ проводится на

основании данных аналитического учета, расчетов с поставщиками и прочими

кредиторами.

Оборачиваемость кредиторской задолженности растет, а период погашения

падает, что свидетельствует о том, что у предприятия достаточно свободных

средств, чтобы погасить кредиторскую задолженность.

8.4. Анализ структуры пассива и актива баланса баланса.

Финансовое состояние предприятие выражается в соотношении структуры

его активов и пассивов, т.е. средств предприятия и их источников. Основные

задачи анализа финансового состояния – определения качества финансового

состояния, изучение причин его улучшения или ухудшения за период,

подготовка рекомендации по повышению финансовой устойчивости и

платежеспособности предприятия.

Анализ структуры пассивов производится в его взаимосвязи с анализом

источников формирования оборотных средств. При этом долгосрочные заемные

средства в силу своего преимущественного использования для формирования

основных фондов и прочие источники формирования оборотных средств (доходы

будущих периодов) также могут учитываться в составе собственных источников

средств. При анализе структуры пассива определяется соотношение между

заемными и собственными источниками средств предприятия.

Анализ структуры пассивов баланса.

Таблица 21

| | |1999 |2000 |2001 |1999|2000|2001|2000 |2001 |2000|2001|

| | | | | | | | |к |к |к |к |

| | | | | | | | |1999 |2000 |1999|2000|

|Капитал и |490|118 |232,1|460,6|18,5|36,2|49 |114,1|228,5|17,7|12,8|

|Краткосроч|690|521,5|409 |478,7|81,5|63,8|51 |-112,|69,7 |-17,|-12,|

|ные | | | | | | | |5 | |7 |8 |

|В т.ч. | | | | | | | | | | | |

|Заемные |610|100 |200 |250 |15,6|31,2|26,6|100 |50 |15,6|-4,6|

|Кредит. |620|421,5|209 |228,7|65,9|32,6|24,4|-212,|19,7 |-33,|-8,2|

|задолженно| | | | | | | |5 | |3 | |

|сть | | | | | | | | | | | |

|Баланс |699|639,5|641,1|939,3|100 |100 |100 |1,6 |298,2|- |- |

На основании проведенного анализа в таблице 21 видно, что собственный

капитал стремительно растет за счет полученной прибыли, которая осталась

нераспределенной.

Если в 1999 году собственный капитал составлял 118 т.р., то в 2000

году он повысился на 114,1 т.р. (17,7%) и составил 232,1 т.р., то в 2001

году он еще повысился на 228,5 т.р. (12,8%) и составил 460,6 т.р.

Долгосрочных пассивов на предприятии не имеется. Если говорить о

краткосрочных пассивах, то они то падают, то немного увеличиваются. Заемные

средства (кредит в банке) за три года увеличиваются со 100 т.р. до 250

т.р., т.е. предприятие нуждается в оборотных средствах, а кредиторская

задолженность уменьшается с 421,5 т.р. до 228,7 т.р., что говорит о

платежеспособности предприятия.

В целом краткосрочные пассивы в 1999 году составляли 521,5 т.р., в

2000 году уменьшились на 112,5 т.р. (17,7%), а в 2001 году опять

увеличились на 69,7 (12,8%).

В целом средства пассива баланса за три года увеличились, в 1999 году

они составляли 639,5 т.р., в 2000 году увеличились на 1,6 т.р., а в 2001

году еще увеличились на 298,2 т.р., что составило 939,3 т.р.

Основную долю в пассиве баланса занимают краткосрочные пассивы, в

частности кредиторская задолженность 65,9% в 1999 году, 32,6% в 2000 году,

и 24,4% в 2001 году.

Капитал и резервы составляют на конец анализируемого периода меньше

50% пассивов, что свидетельствует о том, что в случае предъявления

требований всеми кредиторами ООО «ТИСТ» не сможет их удовлетворить

полностью.

Однако, с каждым годом они возрастают и почти достигают 50%. Если в

1999 году они составляли всего 18,5%, то в 2000 году они увеличились на

17,7%, что составило 36,2%, а в 2001 году они уже составляют 49%.

Таким образом, у ООО «ТИСТ» на конец 2001 года ситуация

стабилизировалась, практически уравнялись и собственные и заемные средства.

Проведем оценку рыночной устойчивости. Таблица 22

|Коэффициент |Норм. |Порядок расчета |1999 г.|2000г. |2001 г. |

|К-т финансовой |>0.5 |Стр. 490/стр. |0,185 |0,362 |0,490 |

|независимости | |699 | | | |

|К-т финанс. |Max1 |(Стр.590+стр.690|4,419 |1,762 |1,039 |

|активности | |)/стр.490 | | | |

|К-т маневренности|- |(стр.490+стр.640|0,992 |0,999 |1,0 |

|капитала | |) / | | | |

| | |стр.650 | | | |

|Обеспеченности |1 |(Стр.490+стр.690|1,680 |1,116 |1,269 |

|Средствами | |10) | | | |

Коэффициент автономии показывает на сколько предприятия зависит тот

заемного капитала, чем больше у предприятия собственных средств, тем легче

ему справиться с неурядицами на рынке.

В ООО «ТИСТ» коэффициент автономии не соответствует нормативу (более

50% к итогу баланса). В 1999 году он составляет 0,185, в 2000 году 0,362, а

в 2001 году он приближается к нормативу 0,490.

Увеличение этого показателя произошло из-за увеличения собственных

средств за счет нераспределенной прибыли. Именно это вызвало снижение

коэффициента финансовой активности.

Коэффициент маневренности остается на протяжении трех лет стабильным и

равным 1, что свидетельствует о мобильности собственных средств предприятия

и свободе в маневренности этими средствами.

Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками

выше нормы, что подтверждает обеспеченность запасами.

В целом оценка рыночной устойчивости свидетельствует об улучшении

ситуации за анализируемый период.

Анализ структуры актива баланса.

Таблица 23

| | |1999 |2000 |2001 |1999|2000|2001|2000 |2001 |2000|2001|

| | | | | | | | |к |к |к |к |

| | | | | | | | |1999 |2000 |1999|2000|

|Внеоборотн|190|0,9 |0,5 |- |0,1 |0,1 |0 |-0,4 |-0,5 |0 |-0,1|

|Оборотные |290|638,6|640,6|939,3|99,9|99,9|100 |2 |298,7|0 |0,1 |

|т.ч. | | | | | | | | | | | |

|Запасы и |210|586,9|574,0|727,8|91,8|89,5|77,5|-12,9|153,8|-2,3|-12 |

|НДС | | | | | | | | | | | |

|Дебиторска|240|39,8 |61,3 |182,6|6,2 |9,6 |19,4|21,5 |121,3|3,4 |9,8 |

|я | | | | | | | | | | | |

|Денежные |260|11,9 |5,3 |28,9 |1,9 |0,8 |3,1 |-6,6 |23,6 |-1,1|2,3 |

|Баланс |699|639,5|641,1|939,3|100 |100 |100 |1,6 |298,2|- |- |

На основании таблицы 23 проведем анализ актива баланса.

Внеоборотные активы в структуре активов баланса составляют в 1999 и

2000 годах всего 0,1%. Из этого следует, что основных средств на

предприятии нет. А к концу 2001 года они вообще списываются. Все

внеоборотные активы арендуемые.

Так что основную часть активов баланса составляют оборотные активы. В

1999 и 2000 годах они составляли 99,9%, а в 2001 году 100%. Главную часть в

оборотных активах занимают запасы, но они на протяжении трех лет

уменьшаются. Если в 1999 году они составляли 586,9 т.р.(91,8%), то в 2000

году они снизились на 12,9 т.р. (2,3%), а в 2001 году они увеличились на

153,8 т.р., но в процентном отношении к итогу баланса уменьшаются на 12%.

Дебиторская задолженность увеличивается с 39,8 до 182,6 т.р., т.е. на

142,8 т.р (13,2%), что свидетельствует о неплатежеспособности потребителей

продукции ООО «ТИСТ»

Доля денежных средств то повышается, то падает, что говорит о

нестабильности в структуре актива баланса. В 1999 году они составляли 11,9

т.р. (0,8%), в 2000 году уменьшились на 6,6 т.р (1,1%), а в 2001 году

увеличились на 23,6 т.р. (2,3%), что в конечном итоге составило 28,9 т.р.

(3,1%).

Если говорить в целом о структуре актива баланса, то она аналогична

структуре пассива баланса.

8.5 Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия.

Платежеспособность предприятия выступает в качестве внешнего

проявления финансовой устойчивости, сущностью которой является

обеспеченность оборотных активов долгосрочными источниками формирования.

Для оценки платежеспособности предприятия используются три относительных

показателя, различающиеся набором ликвидных активов рассматриваемых в

качестве покрытия краткосрочных обязательств.

Рассмотрим коэффициенты ликвидности и сведем их в таблицу 24.

|Коэффициент |Нормат. |Порядок расчета |1999г. |2000 г.|2001 г. |

|Абсолютной |Min0.2 |(стр.260+стр.250|0,023 |0,013 |0,060 |

| | |60+стр.670) | | | |

|Текущей |>1 |(стр.240+стр.250|0,099 |0,163 |0,442 |

|ликвидности | |+ стр.260)/ | | | |

| | |+стр.670) | | | |

|Покрытия |Min2 |(стр.210+стр.240|1,225 |1,566 |1,962 |

| | |+стр.250+ | | | |

| | |стр.260)/ | | | |

| | |+стр.670) | | | |

|Общей |>2 |(Стр.190+стр.290|1,155 |1,295 |1,384 |

| | |40-стр.650) | | | |

Мгновенную платежеспособность предприятия характеризует коэффициент

абсолютной ликвидности, показывающий, какую часть краткосрочной

задолженности может покрыть организация за счет имеющихся денежных средств

и краткосрочных финансовых вложений, быстро реализуемых в случае

надобности.

Платежеспособность предприятия с учетом предстоящих поступлений от

дебиторов характеризует коэффициент текущей ликвидности. Он показывает,

какую часть текущей задолженности организация может покрыть в ближайшей

перспективе при условии полного погашения дебиторской задолженности.

Нормальное ограничение означает, что денежные средства и предстоящие

поступления от текущей деятельности должны покрывать текущие долги. Для

повышения уровня текущей ликвидности необходимо способствовать роту

обеспеченности запасов собственными оборотными средствами, для чего следует

увеличить собственные оборотные средства и обоснованно снижать уровень

запасов.

Прогнозируемые платежные возможности организации при условии погашения

краткосрочной дебиторской задолженности и реализации имеющихся запасов (с

учетом компенсации осуществленных затрат) отражает коэффициент покрытия.

Уровень коэффициента покрытия непосредственно определяется наличием

долгосрочных источников формирования запасов. Для повышения уровня

коэффициента покрытия необходимо пополнять реальный собственный капитал

предприятия и обоснованно сдерживать рост внеоборотных активов и

долгосрочной дебиторской задолженности. В отличие от коэффициентов

абсолютной и текущей ликвидности, показывающих мгновенную и текущую

платежеспособность, коэффициент покрытия отражает прогноз

платежеспособности на относительно отдаленную перспективу.

Различные показатели ликвидности не только дают разностороннею

характеристику платежеспособности предприятия при разной степени учета

ликвидных активов, но и отвечают интересам различных внешних пользователей

аналитической информации.

Общая платежеспособность предприятия определяется как способность

покрыть все обязательства предприятия (краткосрочные и долгосрочные) всеми

ее активами. Основным фактором, обуславливающим общую платежеспособность,

является наличие у предприятия реального собственного капитала.

Заключение

По результатам анализа финансово-хозяйственной деятельности ООО

«ТИСТ» можно сделать следующие выводы .

В течении периода с 1999 по 2001 г. объем производства и реализации

продукции возрастал , но в 2001 г. наблюдается снижение. Это связано с

появлением конкурентов, на ранке происходит перенасыщение Комплектом

постельного белья 1,5 спального. Выполнение плана происходит в 1999 и 2000

годах. В 2001 году план по реализации и производству выполнен только на

95%.

Что касается трудовых ресурсов, то при анализе выяснилось, что

предприятие использует их достаточно полно.

Финансовый анализ деятельности ООО «ТИСТ» показал, что финансовая

устойчивость постепенно повышается. Так в течении 3 лет повышается

коэффициент автономии предприятия, но не достигает нормативного уровня,

поэтому руководству предприятия следует обратить внимание на наращивание

собственного капитала.

Судя по рассчитанным в ходе анализа финансовым коэффициентам ООО

«ТИСТ» имеет достаточно стабильное положение.

Для улучшения финансового положения предприятия необходимо:

1. Следить за соотношением дебиторской и кредиторской

задолженности. Значительное превышение дебиторской

задолженности создает угрозу финансовой устойчивости

предприятия и делает необходимым привлечение

дополнительных источников финансирования;

2. По возможности ориентироваться на увеличение

количества заказчиков с целью уменьшения масштаба

риска неуплаты, который значителен при наличии

монопольного заказчика;

3. Контролировать состояние расчетов по просроченным

задолженностям. В условиях инфляции всякая отсрочка

платежа приводит к тому, что предприятие реально

получает лишь часть стоимости выполненных работ.

Поэтому необходимо расширить систему авансовых

платежей.

4. Своевременно выявлять недопустимые виды дебиторской и

кредиторской задолженности, к которым в первую

очередь относятся: просроченная задолженность

поставщикам и просроченная задолженность покупателей

свыше трех месяцев, просроченная задолженность по

оплате труда и платежам в бюджет, внебюджетные фонды.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1. Баканов М.И. , Шеремет А.Д. Теория экономического анализы: учебник. -

М.: Финансы и статистика, 2001г.

2. Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятия. Методы оценки - М. .:

ИКЦ «Дис», 2001г.

3. Положение о составе затрат по производству и реализации продукции

(работ, услуг), включаемых в себестоимость продукции (работ, услуг), и о

порядке формирования финансовых результатов, учитываемых при

налогообложении прибыли. Утверждено постановлением Правительством РФ 5

августа 1992 года №552.

4. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: – М.: ИНФРА-

М , 2001г.

5. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа -

М.: ИНФРА- М, 2001г.

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5

МЕНЮ

Анализ хозяйственной деятельности на примере ООО